النموذج التشغيلي
تتم عمليّة الاستثمارات على مستويين:
- على مستوى الشركات التابعة للمؤسسة – تحقق عادةً الشركات التابعة للمؤسسة النمو بشكلٍ عضوي أو من خلال عمليات الاستحواذ وفقًا للاستراتيجية الخاصة بكل شركة.
- على مستوى المؤسسة تقوم المؤسسة بدعم الشركات الاستراتيجية الموجودة ضمن الشركات التابعة لها، كما توفر رأس المال الاستثماري لتمويل المبادرات التي تساهم في تطوير الأعمال حسب الحاجة؛ كما تقوم مؤسسة دبي للاستثمارات الحكومية أيضاً بتنفيذ أنشطتها الاستثمارية الخاصة بها، مع التركيز على تنويع المحفظة من خلال توزيع رأس المال بناءً على فئات الأصول والقطاعات والمناطق الجغرافية الاستراتيجية بالتعاون مع مديري صناديق التمويل الخارجية، على النحو المذكور في قسم استراتيجية الاستثمار
تتم عمليّة التمويل أيضاً على مستويين:
- على مستوى الشركات التابعة للمؤسسة بإمكان الشركات التابعة للمؤسسة الوصول مباشرةً إلى مصادر متنوعة للتمويل وتمويل خطط التوسّع الخاصة بها من خلال مزيج من السيولة النقدية والأصول النقدية المكافئة المتوفرة، والتدفقات النقدية من العمليات التشغيلية، إضافةً إلى التمويل من البنوك والأسواق المالية، وذلك حسب ما تقتضيه الحاجة. وقد توفّر المؤسسة أيضاً رأس المال للشركات التابعة لها في حال وجود مبررات استراتيجية ومالية قوية. تقوم هذه الشركات أيضاً بمراقبة وإدارة مديونيتها بتحفّظ بما يتناسب مع الاستثمار المناسب وإدارة المخاطر والحوكمة.
- على مستوى المؤسسة – تعتمد المؤسسة على التمويل الذاتي وهي عادةً لا تتلقى أي تمويل ولا تلتمس الدعم من حكومة دبي، غير أنّها تتلقّى من حين إلى آخر مساهمات غير نقدية من الحكومة مثل حصص الملكية في الشركات؛ تتمثل مصادر الدخل الرئيسية في المؤسسة بالأرباح المنتظمة الموزعة والتوزيعات الخاصة غير المنتظمة من الشركات التابعة لها، وصافي العائدات من بيع الأصول الخاضعة لسيطرتها والأعمال، والتوزيعات من صناديق الاستثمار، وصافي العائدات من بيع الاستثمارات المشتركة، بالإضافة إلى الدخل الناتج عن أدوات الائتمان والأوراق المالية ذات العائد؛ و قد تطلب المؤسسة من حينٍ إلى آخر تمويل من طرف ثالث لدعم أنشطتها. وتقوم المؤسسة بمراقبة وإدارة مديونيتها بتحفظ عبر أدوات محددة ضمن أطر الاستثمار والمخاطر والحوكمة.
العوائد المخصصة لحامل الأسهم، الحكومة
- تقوم المؤسسة بتوزيع الأرباح على حكومة دبي وفقًا للأرباح التي تحقّقها من الشركات التابعة لها ووفقاً لخطط النمو المستقبلية و/ أو خطط الاستثمار.